沪深交易所发布私募可转债实施办法 扩围发行主体

为贯彻党中央、国务院的政策要求,进一步发挥交易所债券市场服务实体经济的积极作用,根据中国证券监督管理委员会的统一部署,上海证券交易所证券交易所和深圳证券交易所与全国证券交易所、中国结算所共同制定。《关于金融服务民营企业的若干意见》的发行,是为了将非公开发行可转换公司债券(以下简称可转换债券)的发行范围从创新创业公司扩大到非上市公司。

《非上市公司非公开发行可转换公司债券业务实施办法》的主要内容包括四个方面:一是扩大了发行主体和适用范围。可转换债券的发行人是股份有限公司,其股票未在证券交易所上市,有限责任公司可以参照。二是明确分配方式。可转换债券应当以非公开发行方式发行。可转换公司债券发行前和转换后,公司股东人数不得超过200人,有限责任公司股东人数不得超过50人。三是明确各机构职责分工。如果发行人是全国股份转让系统上市公司,交易所确认其是否符合上市条件,将向全国股份转让公司征求意见。发行人为全国股份转让系统上市公司的,投资者在申请股份转换时还应当遵守全国股份转让公司投资者适当管理的有关规定。四是明确转化过程。《实施办法》对全国股份转让系统上市公司和非上市公司的两个不同发行人分别规定了相应的股份转让操作程序。五是明确信息披露要求。根据可转换债券的特殊性,明确了可转换债券发行和存续期间各方的差异化信息披露要求和持续义务。六是明确试点项目与创新创业型可转换债券的衔接。

上海证券交易所和深圳证券交易所表示,非公开发行可转换公司债券是衡量资本市场支持实体经济,缓解民营企业和中小企业融资困难,融资的重要举措。有利于拓宽企业融资渠道,降低企业融资成本。在后续行动中,在中国证券监督管理委员会的领导下,交易所将继续贯彻深化投融资体制改革的要求,不断总结为民营企业服务的经验优势,探索新的模式。债券市场服务支持,并在交易所债券市场中发挥积极作用,为实体经济服务。更好地服务于供给侧结构改革。

(编辑:李嘉陵)

——